📈 Phương pháp đầu tư rủi ro thấp, lợi nhuận cao
Cẩm nang đầu tư IPO
Tỷ lệ có lãi trung bình 81% giai đoạn 2004–2025 | 7 cách tăng cơ hội trúng【Bản mới nhất】
📌 Bài viết này dành cho bạn nếu
- Bạn muốn gia tăng tài sản bằng đầu tư IPO
- Bạn mới đầu tư và muốn tăng cơ hội trúng IPO
- Bạn muốn so sánh cơ chế bốc thăm IPO của các công ty chứng khoán
💡 Chỉ cần có tài khoản chứng khoán, ai cũng có thể tham gia bốc thăm IPO miễn phí!
Cẩm nang đầu tư IPO: Cách tăng cơ hội trúng và chọn công ty chứng khoán
“Đã nghe đến IPO, nhưng tham gia như thế nào?” “Có thật là rất khó trúng bốc thăm không?”
Đầu tư IPO, tức cổ phiếu chào bán lần đầu ra công chúng, được nhiều người quan tâm nhờ khả năng mang lại lợi nhuận cao với rủi ro thấp. Trong giai đoạn 2004–2025, trung bình khoảng 81% đợt IPO có giá khớp lệnh đầu tiên cao hơn giá chào bán, nên nếu trúng quyền mua, khả năng có lãi khá cao.
Điểm hấp dẫn của đầu tư IPO là cơ hội nhân vốn lên nhiều lần chỉ với số tiền ban đầu nhỏ. Chẳng hạn, với Aidemy (アイデミー) năm 2023, khoản đầu tư chỉ 105.000 yên đã thành khoảng 550.000 yên! Giá tăng 429,5%, đưa số vốn lên khoảng 5,3 lần.
Lợi nhuận tuyệt đối đôi khi thấp hơn IPO lớn, nhưng xét về hiệu quả sử dụng vốn theo số lần tăng, IPO nhỏ lại là cơ hội lớn.
Bài viết giải thích chi tiết từ kiến thức cơ bản về IPO, cách tăng cơ hội trúng đến cơ chế bốc thăm của từng công ty chứng khoán.
- 1. IPO là gì? Kiến thức cơ bản
- 2. Vì sao nên cân nhắc đầu tư IPO?
- 3. Số liệu IPO qua từng năm
- 4. Đầu tư IPO lãi bao nhiêu? Bảng xếp hạng mới nhất
- 5. Top 3 cổ phiếu IPO huyền thoại
- 6. Cách đăng ký IPO
- 7. Cơ chế bốc thăm IPO tại 16 công ty chứng khoán
- 8. 7 cách tăng cơ hội trúng
- 9. Lịch IPO sắp tới
- 10. Lưu ý và rủi ro
- 11. Câu hỏi thường gặp
- 12. Tổng kết
1. IPO là gì? Kiến thức cơ bản
IPO là viết tắt của “Initial Public Offering”, trong tiếng Nhật gọi là “新規公開株” (cổ phiếu chào bán lần đầu ra công chúng) hoặc “新規株式公開” (chào bán cổ phiếu lần đầu ra công chúng). Hiểu đơn giản, đây là việc một công ty lần đầu niêm yết cổ phiếu trên sàn chứng khoán.
1️⃣ Doanh nghiệp công bố niêm yết (IPO được chấp thuận)
2️⃣ Nhà đầu tư tham gia book building (đăng ký nhu cầu mua)
3️⃣ Giá chào bán được ấn định
4️⃣ Bốc thăm chọn người được mua
5️⃣ Cổ phiếu bắt đầu giao dịch trong ngày niêm yết và hình thành giá khớp lệnh đầu tiên
6️⃣ Bán ở giá khớp lệnh đầu tiên để chốt lời!
Đầu tư IPO tạo ra lợi nhuận như thế nào?
Bạn có thể mua cổ phiếu IPO trước khi niêm yết với “giá chào bán”. Mức giá giao dịch đầu tiên trên thị trường sau khi niêm yết được gọi là “giá khớp lệnh đầu tiên”.
Mua 100 cổ phiếu với giá chào bán 1.050 yên (vốn đầu tư: 105.000 yên)
Bán 100 cổ phiếu ở giá khớp lệnh đầu tiên 5.560 yên (số tiền bán: 556.000 yên)
Lợi nhuận: 451.000 yên (tăng +429,5%, gấp khoảng 5,3 lần!)
※Ví dụ thực tế của Aidemy năm 2023
Với những mã IPO được săn đón, giá khớp lệnh đầu tiên gấp 2–3 lần giá chào bán không phải chuyện hiếm. Trong quá khứ, có mã còn tăng lên hơn 10 lần! Đây là sức hút lớn nhất của đầu tư IPO.
Thuật ngữ cơ bản trong đầu tư IPO
| Thuật ngữ | Giải thích |
|---|---|
| Giá chào bán | Giá bán cổ phiếu được ấn định trước khi niêm yết. Người trúng bốc thăm được mua ở mức giá này |
| Giá khớp lệnh đầu tiên | Mức giá giao dịch đầu tiên trên thị trường trong ngày niêm yết |
| Book building (BB) | Giai đoạn thu thập nhu cầu mua của nhà đầu tư. Không đăng ký trong thời gian này thì không được tham gia bốc thăm |
| Công ty chứng khoán bảo lãnh chính | Công ty chứng khoán giữ vai trò chính trong đợt IPO và được phân bổ nhiều cổ phiếu nhất |
| Giá đầu tiên thấp hơn giá chào bán | Giá khớp lệnh đầu tiên thấp hơn giá chào bán, dẫn đến thua lỗ |
| Tiền phong tỏa | Khoản tiền cần có khi tham gia bốc thăm. Một số công ty chứng khoán không yêu cầu |
2. Vì sao nên cân nhắc đầu tư IPO?
Trong các hình thức đầu tư cổ phiếu, IPO được biết đến là phương pháp có tỷ lệ có lãi cao. Cùng tìm hiểu lý do.
- Tỷ lệ có lãi cao: Trong giai đoạn 2004–2025, trung bình khoảng 81% đợt IPO có giá khớp lệnh đầu tiên cao hơn giá chào bán
- Rủi ro thấp: Nếu không trúng bốc thăm, toàn bộ tiền được hoàn lại. Không mất phí tham gia
- Vốn nhỏ, tiềm năng sinh lời lớn: Khoản đầu tư khoảng 100.000 yên có thể tăng lên gấp 2, 3 lần, đôi khi hơn 5 lần
- Chốt lời trong thời gian ngắn: Bạn có thể thu lợi nhuận bằng cách bán vào ngày niêm yết, từ vài ngày đến vài tuần sau khi đăng ký
3. Số liệu IPO qua từng năm
Cùng xem số liệu IPO từ năm 2004 đến năm 2025. Tỷ lệ có lãi trung bình là 81%, lợi nhuận trung bình khi bán ở giá khớp lệnh đầu tiên khoảng 200.000 yên.
| Năm | Số đợt IPO | Giá đầu tiên > giá chào bán | Tỷ lệ có lãi | Mức tăng/giảm trung bình | Lãi trung bình khi bán ở giá đầu tiên |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 55 công ty | 46 công ty | 84% | 35,3% (1,4 lần) | 52.298 yên |
| 2024 | 86 công ty | 64 công ty | 74% | 30,5% (1,3 lần) | 43.787 yên |
| 2023 | 96 công ty | 67 công ty | 70% | 54,9% (1,5 lần) | 84.532 yên |
| 2022 | 91 công ty | 72 công ty | 79% | 46,5% (1,5 lần) | 67.200 yên |
| 2021 | 125 công ty | 103 công ty | 82% | 52,5% (1,5 lần) | 104.343 yên |
| 2020 | 93 công ty | 69 công ty | 74% | 105,6% (2,1 lần) | 193.482 yên |
| 2019 | 86 công ty | 76 công ty | 88% | 82,1% (1,8 lần) | 167.527 yên |
| 2018 | 90 công ty | 80 công ty | 89% | 116,5% (2,2 lần) | 245.771 yên |
| 2017 | 90 công ty | 82 công ty | 91% | 109,2% (2,1 lần) | 213.283 yên |
| 2016 | 83 công ty | 67 công ty | 81% | 71,0% (1,7 lần) | 134.022 yên |
| 2015 | 92 công ty | 82 công ty | 89% | 87,3% (1,9 lần) | 162.296 yên |
| 2014 | 77 công ty | 59 công ty | 77% | 88,8% (1,9 lần) | 186.194 yên |
| 2013 | 54 công ty | 52 công ty | 96% | 117,1% (2,2 lần) | 209.441 yên |
| 2012 | 46 công ty | 37 công ty | 80% | 54,6% (1,5 lần) | 68.533 yên |
| 2011 | 36 công ty | 19 công ty | 53% | 23,9% (1,2 lần) | 41.239 yên |
| 2010 | 22 công ty | 10 công ty | 45% | 16,2% (1,2 lần) | 41.045 yên |
| 2009 | 19 công ty | 13 công ty | 68% | 47,8% (1,5 lần) | 101.026 yên |
| 2008 | 49 công ty | 20 công ty | 41% | 62,6% (1,6 lần) | 30.141 yên |
| 2007 | 121 công ty | 89 công ty | 74% | 50,6% (1,5 lần) | 97.386 yên |
| 2006 | 188 công ty | 159 công ty | 85% | 103,0% (2,0 lần) | 246.431 yên |
| 2005 | 158 công ty | 151 công ty | 96% | 161,1% (2,6 lần) | 534.370 yên |
| 2004 | 175 công ty | 165 công ty | 94% | 110,3% (2,1 lần) | 446.231 yên |
📊 Tỷ lệ có lãi trung bình: 81% (giá khớp lệnh đầu tiên > giá chào bán)
💰 Lãi trung bình khi bán ở giá đầu tiên: khoảng 200.000 yên
📈 Mức tăng/giảm trung bình: 74,0% (1,7 lần)
Đặc biệt, năm 2005 đạt mức 2,6 lần, với lợi nhuận trung bình hơn 530.000 yên!
4. Đầu tư IPO lãi bao nhiêu? Bảng xếp hạng mới nhất
Cùng xem số liệu thực tế những năm gần đây để biết đầu tư IPO có thể mang lại mức lợi nhuận như thế nào.
Top 5 IPO có mức tăng giá đầu tiên cao nhất năm 2024
| Hạng | Cổ phiếu | Ngày niêm yết | Giá chào bán | Giá khớp lệnh đầu tiên | Mức tăng | Lợi nhuận (100 cổ phiếu) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 🥇 Hạng 1 | JinjiB (ジンジブ) (142A) | 3/22 | 1.750 yên | 3.980 yên | +127.4% | +223.000 yên |
| 🥈 Hạng 2 | Cocolive (ココリブ) (137A) | 2/28 | 1.780 yên | 3.990 yên | +124.2% | +221.000 yên |
| 🥉 Hạng 3 | Information Strategy and Technology (情報戦略テクノロジー) (155A) | 3/28 | 460 yên | 1.021 yên | +122.0% | +56.000 yên |
| Hạng 4 | Hikari Food Service (光フードS) (138A) | 2/28 | 2.660 yên | 5.850 yên | +119.9% | +319.000 yên |
| Hạng 5 | FORCIA (フォルシア) (304A) | 12/26 | 1.750 yên | 3.640 yên | +108.0% | +189.000 yên |
Top 5 IPO có mức tăng giá đầu tiên cao nhất năm 2023
| Hạng | Cổ phiếu | Ngày niêm yết | Giá chào bán | Giá khớp lệnh đầu tiên | Mức tăng | Lợi nhuận (100 cổ phiếu) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 🥇 Hạng 1 | Aidemy (5577) | 6/22 | 1.050 yên | 5.560 yên | +429.5% | +451.000 yên |
| 🥈 Hạng 2 | Genova (ジェノバ) (5570) | 4/18 | 470 yên | 2.106 yên | +348.1% | +164.000 yên |
| 🥉 Hạng 3 | ispace (アイスペース) (9348) | 4/12 | 254 yên | 1.000 yên | +293.7% | +75.000 yên |
| Hạng 4 | Technology (テクノロジー) (5248) | 1/26 | 1.000 yên | 3.650 yên | +265.0% | +265.000 yên |
| Hạng 5 | AeroEdge (エアロエッジ) (7409) | 7/4 | 1.690 yên | 5.860 yên | +246.7% | +417.000 yên |
Với ispace năm 2023, khoản đầu tư chỉ 25.000 yên (254 yên × 100 cổ phiếu) mang lại lợi nhuận +75.000 yên!
Giá tăng +293,7%, đưa số vốn lên khoảng 4 lần!
Dù số tiền lãi không lớn, xét về hiệu quả sử dụng vốn, đây là mức sinh lời ấn tượng.
5. Top 3 cổ phiếu IPO huyền thoại
Dưới đây là 3 cổ phiếu IPO huyền thoại từng mang lại lợi nhuận đặc biệt lớn.
| Hạng | Cổ phiếu | Năm niêm yết | Giá chào bán | Giá khớp lệnh đầu tiên | Số lần | Lợi nhuận (100 cổ phiếu) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 🥇 Hạng 1 | HEROZ (ヒーローズ) | 2018 | 4.500 yên | 49.000 yên | Khoảng 10,9 lần | +4.450.000 yên |
| 🥈 Hạng 2 | Headwaters (ヘッドウォータース) | 2020 | 2.400 yên | 28.560 yên | Khoảng 11,9 lần | +2.616.000 yên |
| 🥉 Hạng 3 | Serverworks (サーバーワークス) | 2019 | 4.780 yên | 18.000 yên | Khoảng 3,8 lần | +1.322.000 yên |
※Lợi nhuận khi mua 100 cổ phiếu và bán ở giá khớp lệnh đầu tiên
Với HEROZ năm 2018, 450.000 yên vốn đầu tư đã thành khoảng 4.900.000 yên!
Chỉ một mã đã có thể mang lại lợi nhuận +4.450.000 yên, xứng đáng là một IPO huyền thoại.
Những lần trúng lớn như vậy rất hiếm, nhưng kiên trì đăng ký qua nhiều tài khoản có thể giúp bạn một ngày nào đó trúng được!
⭐ Dành cho người nước ngoài tại Nhật: cách tham gia bốc thăm IPO
Có — bạn chỉ cần thẻ cư trú và My Number
Bất kỳ cư dân nước ngoài nào có thẻ cư trú hợp lệ (còn hạn ít nhất hai tháng) và My Number đều có thể mở tài khoản chứng khoán tại Nhật và đăng ký mua IPO. Không có hạn chế về quốc tịch, và bạn không cần có tư cách thường trú.
Mở tài khoản tại nhiều công ty chứng khoán — đó là toàn bộ chiến lược
Việc phân bổ IPO dựa trên bốc thăm với xác suất trúng khoảng 1% cho mỗi lượt đăng ký, vì vậy càng nhiều tài khoản thì càng nhiều lượt tham gia. Hãy mở tài khoản tại các công ty chứng khoán lớn về IPO — SBI Securities (đơn vị bảo lãnh phát hành IPO lớn nhất), Rakuten và Monex — cùng các công ty “không yêu cầu nộp tiền trước” (Matsui, Nomura, Mizuho, Okasan, DMM), nơi bạn có thể đăng ký mà không phải giữ sẵn tiền trong tài khoản. SBI còn có hệ thống IPO Challenge Point: mỗi lần không trúng, bạn nhận được một điểm; dùng điểm ở những lần sau sẽ tăng đáng kể cơ hội trúng — nên ngay cả những lần không trúng cũng giúp bạn tiến gần hơn đến lần trúng trong tương lai.
Hãy đăng ký qua tài khoản NISA nếu có thể
Nhiều công ty chứng khoán cho phép bạn đăng ký mua IPO qua tài khoản NISA. Nếu trúng và giá cổ phiếu tăng mạnh, lợi nhuận sẽ được miễn thuế. Lưu ý rằng đăng ký từ cả tài khoản NISA lẫn tài khoản thông thường không làm cơ hội trúng tăng gấp đôi — các lượt đăng ký được gộp theo từng người.
Ngôn ngữ: trang web của công ty chứng khoán và màn hình đăng ký nhu cầu mua (book-building) đều bằng tiếng Nhật; đây là các lệnh có tính ràng buộc pháp lý — đừng dựa vào bản dịch máy khi thực hiện đăng ký. Nhập họ tên: tên đệm hoặc họ tên không khớp hoàn toàn với thẻ cư trú / thông tin ngân hàng có thể khiến tài khoản bị đóng băng hoặc bị chặn rút tiền. Người thuộc diện chịu thuế của Mỹ: theo FATCA, bạn phải khai mã số người nộp thuế Mỹ khi mở tài khoản.
Khi rời Nhật: hãy bán và hoàn tất thanh toán trước khi đi — đồng thời nhớ rằng nước bạn có thể đánh thuế lợi nhuận ngay cả khi Nhật không đánh thuế.
Phần còn lại của hướng dẫn này trình bày hệ thống bốc thăm của từng công ty chứng khoán, cách tăng cơ hội trúng và lịch IPO mới nhất — tất cả đều áp dụng như nhau cho cư dân nước ngoài.
6. Cách đăng ký IPO
Để bắt đầu đầu tư IPO, bạn cần mở tài khoản tại công ty chứng khoán. Dưới đây là quy trình đăng ký.
Mở tài khoản chứng khoán
Mở tài khoản tại công ty chứng khoán có phân phối IPO như SBI Securities, Rakuten Securities hoặc Monex. Bạn nên có tài khoản tại nhiều công ty chứng khoán.
Kiểm tra thông tin IPO
Sau khi việc niêm yết được chấp thuận, thông tin IPO sẽ được công bố trên website của các công ty chứng khoán. Hãy kiểm tra thời gian đăng ký nhu cầu mua, giá chào bán và công ty chứng khoán bảo lãnh chính.
Đăng ký nhu cầu mua (book building)
Trong thời gian BB, thường từ 5 ngày đến 1 tuần, bạn đăng ký số cổ phiếu và mức giá muốn mua. Thông thường, nên đăng ký ở mức giá cao nhất trong khoảng giá dự kiến.
Kiểm tra kết quả bốc thăm
Bốc thăm diễn ra sau khi giá chào bán được ấn định. Hãy kiểm tra xem bạn trúng, vào danh sách dự bị hay không trúng.
Đăng ký mua nếu trúng
Nếu trúng, bạn cần xác nhận đồng ý mua. Đến bước này, bạn phải có đủ tiền để thanh toán.
Bán trong ngày niêm yết ở giá khớp lệnh đầu tiên
Trong ngày niêm yết, đặt lệnh bán theo giá thị trường sẽ giúp bạn bán ở giá khớp lệnh đầu tiên. Cách này được gọi là “bán ở giá đầu tiên” (初値売り).
Tùy công ty chứng khoán, bạn có thể phải có tiền sẵn khi bốc thăm (có phong tỏa tiền) hoặc không cần (không phong tỏa tiền).
Không phong tỏa tiền Matsui Securities, Nomura Securities, Mizuho Securities, Okasan Online, SBI Neotrade Securities (SBIネオトレード証券), DMM Kabu
→ Có thể tham gia bốc thăm mà không cần nạp tiền trước! Chỉ cần nạp sau khi trúng.
7. Cơ chế bốc thăm IPO tại 16 công ty chứng khoán
Cách bốc thăm IPO khác nhau đáng kể giữa các công ty chứng khoán. Chọn công ty phù hợp sẽ giúp bạn tăng cơ hội trúng.
Các hình thức bốc thăm
| Hình thức | Nội dung | Có lợi cho |
|---|---|---|
| Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng | Mỗi người 1 lượt. Cơ hội ngang nhau, không phụ thuộc số vốn | Người có ít vốn |
| Bốc thăm theo tỷ lệ vốn | Đăng ký càng nhiều cổ phiếu, cơ hội trúng càng cao | Người có nhiều vốn |
| Bốc thăm theo hạng | Ưu tiên theo lịch sử giao dịch hoặc giá trị tài sản tại công ty | Người giao dịch nhiều |
| Bốc thăm bằng điểm | Dùng điểm tích lũy để tăng cơ hội trúng | Người kiên trì tham gia |
Danh sách 16 công ty chứng khoán phân phối IPO
Trong một đợt IPO, công ty chứng khoán bảo lãnh chính được phân bổ số cổ phiếu vượt trội.
【Tỷ lệ phân bổ tham khảo】
・Công ty bảo lãnh chính: được phân bổ khoảng 80–90% tổng số cổ phiếu
・Các công ty chứng khoán khác: chia nhau khoảng 10–20% còn lại
Vì vậy, đăng ký qua công ty bảo lãnh chính giúp tăng đáng kể cơ hội trúng!
Theo số liệu năm 2024, SMBC Nikko Securities (SMBC日興証券) bảo lãnh chính cho 23 công ty, Daiwa Securities (大和証券) và Mizuho Securities mỗi bên 17 công ty, Nomura Securities 15 công ty. Các công ty chứng khoán lớn đảm nhiệm vai trò này trong nhiều đợt IPO.
🔵 SBI Securities
Số IPO phân phối đứng đầu IPO Challenge Point Nhiều đợt bảo lãnh chính Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 77 công ty (bảo lãnh chính: 11) | Số tài khoản: khoảng 14.410.000
Cơ chế bốc thăm: 60% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên + 30% bốc thăm bằng IPO Challenge Point + 10% phân bổ theo quyết định của công ty
Đặc điểm: Không trúng sẽ được tích điểm để tăng cơ hội trong những lần sau. Nhiều vốn là lợi thế, nhưng nếu tích điểm thì người ít vốn vẫn có cơ hội. Đây là công ty chứng khoán nên ưu tiên mở tài khoản nhất.
🔵 Matsui Securities
Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Không phong tỏa tiền Tặng 3.000 điểmSố IPO phân phối năm 2024: 53 công ty (bảo lãnh chính: 0) | Số tài khoản: khoảng 1.670.000
Cơ chế bốc thăm: 70% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng
Đặc điểm: Tham gia bốc thăm không cần nạp tiền trước! Chỉ cần nạp sau khi trúng. Đây là công ty chứng khoán giúp sử dụng vốn hiệu quả nhất, đặc biệt phù hợp với người mới.
🔴 Rakuten Securities
100% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên Theo tỷ lệ số lô đăng ký Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 55 công ty (bảo lãnh chính: 0) | Số tài khoản: khoảng 12.560.000
Cơ chế bốc thăm: 100% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên (theo tỷ lệ số lô đăng ký, có giới hạn đăng ký riêng cho từng mã)
Đặc điểm: Toàn bộ cổ phiếu được phân bổ qua bốc thăm. Số lượt bốc thăm tăng theo số cổ phiếu đăng ký, nhưng nhiều mã giới hạn 100 cổ phiếu, nên trong trường hợp đó cơ hội là ngang nhau. Đây là một trong số ít công ty công bố tỷ lệ cạnh tranh khi bốc thăm.
🟢 SMBC Nikko Securities
Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Nhiều đợt bảo lãnh chính Bốc thăm theo hạng Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 53 công ty (bảo lãnh chính: 23) | Số tài khoản: khoảng 3.010.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng + 5% bốc thăm theo hạng
Đặc điểm: Có nhiều kinh nghiệm bảo lãnh chính nhờ quy mô lớn. Phần phân bổ trực tuyến được bốc thăm hoàn toàn bình đẳng, nên người mới cũng có cơ hội. Có thêm tài khoản giao dịch qua quầy là một lợi thế.
🔵 Monex
100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Tặng báo cáo Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 49 công ty (bảo lãnh chính: 0) | Số tài khoản: khoảng 2.760.000
Cơ chế bốc thăm: 100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng (mỗi người 1 lượt)
Đặc điểm: Mọi người có cơ hội ngang nhau, bất kể số vốn. Đây là công ty phù hợp nhất với người mới có ít vốn. Các báo cáo IPO cũng rất đầy đủ.
🟠 Okasan Online
Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Không phong tỏa tiền Tặng 3.500 yênSố IPO phân phối năm 2024: 49 công ty (bảo lãnh chính: 2) | Số tài khoản: khoảng 460.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng + 90% bốc thăm theo hạng
Đặc điểm: Tham gia bốc thăm không cần nạp tiền trước! Cơ chế xếp hạng giúp người có lịch sử giao dịch được lợi hơn. Số tài khoản ít nên đây là lựa chọn ít cạnh tranh.
🔴 Nomura Securities
Công ty chứng khoán lớn Thuộc nhóm dẫn đầu về bảo lãnh chính Không phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 45 công ty (bảo lãnh chính: 15) | Số tài khoản: khoảng 6.050.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên (phân bổ trực tuyến)
Đặc điểm: Công ty chứng khoán lớn nhất Nhật Bản, với số đợt bảo lãnh chính vượt trội. Không cần nạp tiền trước để tham gia bốc thăm. Tài khoản giao dịch qua quầy có lợi thế, nhưng bốc thăm trực tuyến vẫn có cơ hội.
🔵 Mizuho Securities
Công ty chứng khoán lớn Nhiều đợt bảo lãnh chính Không phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 44 công ty (bảo lãnh chính: 17) | Số tài khoản: khoảng 1.820.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên (phân bổ trực tuyến)
Đặc điểm: Công ty chứng khoán thuộc một trong ba tập đoàn ngân hàng lớn nhất Nhật Bản. Có nhiều kinh nghiệm bảo lãnh chính và thế mạnh ở IPO quy mô lớn. Không cần nạp tiền trước để tham gia bốc thăm. Có thể liên kết với tài khoản Mizuho Bank (みずほ銀行) để sử dụng thuận tiện hơn.
🔵 Daiwa Securities
Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Nhiều đợt bảo lãnh chính Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 38 công ty (bảo lãnh chính: 17) | Số tài khoản: khoảng 3.770.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng (phân bổ trực tuyến)
Đặc điểm: Công ty chứng khoán lớn với nhiều kinh nghiệm bảo lãnh chính. Còn có cơ chế ưu tiên Chance Chusen (チャンス抽選), giúp bạn vẫn có cơ hội trúng ở lượt này dù không trúng lượt trước.
🔵 Daiwa Connect Securities (大和コネクト証券, trước đây là CONNECT)
Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Bốc thăm ưu tiên Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 37 công ty | Số tài khoản: ít
Cơ chế bốc thăm: 70% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng + 30% bốc thăm ưu tiên
Đặc điểm: Công ty chứng khoán trên điện thoại thuộc Daiwa Securities Group. Số tài khoản ít nên là lựa chọn ít cạnh tranh. Có thể sử dụng d POINT (dポイント) và Ponta Point (Pontaポイント).
🔵 IwaiCosmo Securities (岩井コスモ証券)
Bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 35 công ty | Số tài khoản: khoảng 160.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên
Đặc điểm: Số tài khoản ít nên cơ hội trúng tương đối cao. Công ty có địa bàn hoạt động chính tại Kansai (関西), nhưng bạn có thể mở tài khoản từ khắp Nhật Bản.
🔵 SBI Neotrade Securities
Bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Không phong tỏa tiền Xếp hạng khách hàngSố IPO phân phối năm 2024: 23 công ty | Số tài khoản: ít
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng + 90% bốc thăm theo hạng
Đặc điểm: Tham gia bốc thăm không cần nạp tiền trước! Thuộc SBI Group nên số IPO phân phối cũng có xu hướng tăng. Phí giao dịch thấp.
🔴 Mitsubishi UFJ eSmart Securities (三菱UFJ eスマート証券, trước đây là au Kabucom)
Bốc thăm bình đẳng Tặng 2.500 yên Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 21 công ty (bảo lãnh chính: 11) | Số tài khoản: khoảng 1.850.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm bình đẳng
Đặc điểm: Công ty chứng khoán thuộc Mitsubishi UFJ Group. Có thể tích Ponta Point và đăng ký IPO bằng tài khoản NISA.
⬛ DMM Kabu (DMM.com Securities／DMM.com証券)
100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Không phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 10 công ty | Số tài khoản: khoảng 140.000
Cơ chế bốc thăm: 100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng
Đặc điểm: Tham gia bốc thăm không cần nạp tiền trước! Cơ chế 100% bình đẳng rất phù hợp với người mới. Số tài khoản ít nên cũng ít cạnh tranh, nhưng số IPO phân phối tương đối ít.
🔵 Aizawa Securities (アイザワ証券)
Bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 9 công ty | Số tài khoản: khoảng 70.000
Cơ chế bốc thăm: 10% bốc thăm hoàn toàn ngẫu nhiên
Đặc điểm: Số tài khoản rất ít, nên đây là lựa chọn đặc biệt ít cạnh tranh. Dù phân phối ít IPO, xác suất trúng có thể cao.
🟠 GMO CLICK Securities (GMOクリック証券)
100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng Ưu tiên IPO thuộc GMO Group Có phong tỏa tiềnSố IPO phân phối năm 2024: 0 công ty | Số tài khoản: khoảng 540.000
Cơ chế bốc thăm: 100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng (có ưu tiên phân bổ khi doanh nghiệp thuộc GMO Group niêm yết)
Đặc điểm: Thông thường phân phối ít IPO, nhưng có ưu tiên phân bổ khi doanh nghiệp thuộc GMO Group IPO. Cổ đông của GMO Internet Group được lợi hơn nữa.
| Công ty chứng khoán | Số IPO phân phối | Bảo lãnh chính | Cơ chế bốc thăm | Phong tỏa tiền |
|---|---|---|---|---|
| SBI Securities | 77 công ty | 11 công ty | 60% ngẫu nhiên + 30% bằng điểm | Có |
| Rakuten Securities | 55 công ty | 0 công ty | 100% hoàn toàn ngẫu nhiên | Có |
| SMBC Nikko Securities | 53 công ty | 23 công ty | 10% hoàn toàn bình đẳng + 5% theo hạng | Có |
| Matsui Securities | 53 công ty | 0 công ty | 70% hoàn toàn bình đẳng | Không |
| Monex | 49 công ty | 0 công ty | 100% hoàn toàn bình đẳng | Có |
| Okasan Online | 49 công ty | 2 công ty | 10% bình đẳng + 90% theo hạng | Không |
| Nomura Securities | 45 công ty | 15 công ty | 10% hoàn toàn ngẫu nhiên | Không |
| Mizuho Securities | 44 công ty | 17 công ty | 10% hoàn toàn ngẫu nhiên | Không |
| Daiwa Securities | 38 công ty | 17 công ty | 10% hoàn toàn bình đẳng | Có |
| Tokai Tokyo Securities (東海東京証券) | 32 công ty | 4 công ty | 10% hoàn toàn ngẫu nhiên | Có |
| Mitsubishi UFJ eSmart | 21 công ty | 11 công ty | 10% bình đẳng | Có |
| au Kabucom Securities (auカブコム証券) | 20 công ty | 0 công ty | 10% bình đẳng | Có |
| SBI Neotrade Securities | 23 công ty | 0 công ty | 10% bình đẳng + 90% theo hạng | Không |
| DMM Kabu | 10 công ty | 0 công ty | 100% hoàn toàn bình đẳng | Không |
| GMO CLICK Securities | 0 công ty | 0 công ty | 100% hoàn toàn bình đẳng | Có |
※Số liệu năm 2024. Công ty chứng khoán càng có nhiều đợt bảo lãnh chính, cơ hội trúng càng lớn!
8. 7 cách tăng cơ hội trúng
IPO được nhiều người quan tâm, và xác suất trúng được cho là khoảng 1%. Tuy nhiên, những cách dưới đây có thể giúp tăng đáng kể cơ hội của bạn.
📌 7 chiến lược tăng cơ hội trúng
① Mở nhiều tài khoản chứng khoán
Đây là cách hiệu quả nhất. Có tài khoản tại 5 công ty đồng nghĩa với số cơ hội bốc thăm gấp 5 lần! Mở tài khoản miễn phí nên bạn có thể tăng cơ hội trúng mà không chịu rủi ro.
1️⃣ SBI Securities (số IPO phân phối đứng đầu, có cơ chế tích điểm)
2️⃣ Monex (100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng)
3️⃣ Matsui Securities (không cần nạp tiền trước)
4️⃣ Rakuten Securities (100% phân bổ qua bốc thăm)
5️⃣ SMBC Nikko Securities (nhiều đợt bảo lãnh chính)
6️⃣ Okasan Online (không cần nạp tiền trước, ít cạnh tranh)
7️⃣ DMM Kabu (không cần nạp tiền trước, 100% bình đẳng)
② Tận dụng công ty chứng khoán không phong tỏa tiền
Matsui Securities, Nomura Securities, Mizuho Securities, Okasan Online, SBI Neotrade Securities và DMM Kabu cho phép tham gia bốc thăm mà không cần nạp tiền trước! Bạn có thể tham gia nhiều đợt bốc thăm mà không phải chia vốn ra nhiều nơi.
③ Tận dụng tài khoản của các thành viên gia đình
Nếu vợ/chồng hoặc bố mẹ cũng mở tài khoản và đăng ký, cơ hội trúng của gia đình sẽ tăng tương ứng. Một số công ty chứng khoán còn cho phép mở tài khoản đứng tên con chưa thành niên.
④ Tích IPO Challenge Point của SBI Securities
Tại SBI Securities, mỗi lần không trúng bạn được cộng 1 điểm. Dùng điểm giúp tăng xác suất trúng, nên đây là cơ chế mà kiên trì tham gia sẽ giúp bạn chắc chắn trúng.
Kiên trì đăng ký trong 3 năm, bạn có thể tích được hơn 100 điểm. Dùng số điểm này, bạn có thể trúng cả những mã được săn đón!
⑤ Đăng ký qua công ty bảo lãnh chính
Công ty bảo lãnh chính được phân bổ khoảng 80–90% tổng số cổ phiếu, nên cơ hội trúng vượt trội. Hãy kiểm tra bên bảo lãnh chính của từng đợt IPO và đăng ký qua công ty đó. Năm 2024, SMBC Nikko Securities (23 công ty), Daiwa Securities và Mizuho Securities (mỗi bên 17 công ty), Nomura Securities (15 công ty) đảm nhiệm vai trò bảo lãnh chính trong nhiều đợt.
⑥ Cân nhắc cả những mã ít người chú ý
Những mã quá nổi tiếng có mức cạnh tranh rất cao. Các mã được xếp hạng B–C thường ít cạnh tranh hơn, nên dễ trúng hơn.
・Tích cực đăng ký các mã xếp hạng A–C
・Thận trọng với mã hạng D (rủi ro giá đầu tiên thấp hơn giá chào bán cao)
・Tham khảo các trang đánh giá
⑦ Đăng ký tất cả các đợt IPO
Dĩ nhiên, không đăng ký thì cơ hội trúng bằng 0. Điều quan trọng nhất là tham gia đều đặn, không bỏ lỡ lần nào.
Nhiều người chia sẻ: “Kết hợp nhiều tài khoản với tài khoản gia đình, tôi trúng 5–10 lần mỗi năm” hoặc “Tích IPO Challenge Point trong 3 năm rồi trúng được mã rất được săn đón”!
9. Lịch IPO sắp tới
Thông tin các đợt IPO đang nhận đăng ký và dự kiến niêm yết trong thời gian tới.
10. Lưu ý và rủi ro
Rủi ro khi đầu tư IPO
Không phải IPO nào cũng tăng giá. Khoảng 20–30% có giá khớp lệnh đầu tiên thấp hơn giá chào bán, hiện tượng gọi là “公募割れ”.
Đặc điểm của các mã có giá đầu tiên thấp hơn giá chào bán:
- Quy mô chào bán lớn (IPO lớn trên 100 tỷ yên)
- Tỷ lệ cổ phiếu chào bán cao (từ 30% trở lên)
- Kinh doanh thua lỗ hoặc tiềm năng tăng trưởng thấp
- Niêm yết khi thị trường diễn biến xấu
- Tái niêm yết
Đặc điểm của những IPO nên tránh
| Yếu tố rủi ro | Nội dung |
|---|---|
| IPO quy mô lớn | Lượng tiền cần hấp thụ lớn khiến nguồn cung bớt khan hiếm so với nhu cầu, giá đầu tiên khó tăng |
| Tái niêm yết | Doanh nghiệp từng niêm yết rồi lên sàn trở lại thường khó thu hút sự quan tâm |
| Tỷ lệ cổ phiếu do VC bán ra cao | Dễ bị nhà đầu tư tránh vì bị xem là nhằm giúp nhà sáng lập hoặc quỹ đầu tư mạo hiểm (VC) thoái vốn |
| Tỷ lệ cổ phiếu chào bán cao | Nguồn cung lớn khiến giá cổ phiếu khó tăng |
| Niêm yết vào nửa cuối tháng 12 | Cuối năm, dòng vốn bị phân tán trong khi nhiều IPO tập trung cùng lúc, khiến cạnh tranh thu hút vốn tăng |
| Kinh doanh thua lỗ | Kỳ vọng tăng trưởng thấp nên dễ bị nhà đầu tư tránh |
Bạn có thể giảm rủi ro bằng cách chọn lọc cổ phiếu, chẳng hạn bỏ qua IPO xếp hạng D hoặc chỉ đăng ký những mã được nhiều người quan tâm. Hãy tham khảo các trang đánh giá như Shomin no IPO (庶民のIPO) để quyết định.
11. Câu hỏi thường gặp
12. Tổng kết
IPO là phương pháp đầu tư hấp dẫn, có thể hướng tới tỷ lệ có lãi cao, rủi ro thấp và lợi nhuận cao.
- Tỷ lệ có lãi trung bình trong 22 năm qua khoảng 81%
- IPO huyền thoại HEROZ mang lại lợi nhuận +4.450.000 yên!
- Vốn nhỏ vẫn có thể tăng gấp 2, 3 lần, đôi khi hơn 5 lần
- Mở nhiều tài khoản chứng khoán để tăng cơ hội trúng
- Tận dụng công ty chứng khoán không phong tỏa tiền như Matsui, Nomura, Mizuho, Okasan và DMM Kabu
- Kiên trì tích IPO Challenge Point của SBI Securities để tăng cơ hội trúng
- Bỏ qua IPO hạng D, ưu tiên hạng A–C
Ba bí quyết để đầu tư IPO thành công là “có nhiều tài khoản”, “đăng ký mỗi đợt” và “kiên trì”.
Bạn có thể bắt đầu bằng cách mở tài khoản tại SBI Securities, Monex và Matsui Securities để tham gia đầu tư IPO!
1️⃣ SBI Securities – Số IPO phân phối đứng đầu! Có IPO Challenge Point
2️⃣ Monex – 100% bốc thăm hoàn toàn bình đẳng
3️⃣ Matsui Securities – Không phong tỏa tiền, hiệu quả sử dụng vốn cao nhất
Lịch IPO và các cơ chế áp dụng có thể thay đổi. Bạn tự chịu trách nhiệm về quyết định đầu tư của mình; hãy tham khảo tổ chức tài chính hoặc chuyên gia khi cần. Bài viết không khuyến nghị mua bất kỳ sản phẩm tài chính cụ thể nào. Vui lòng tự quyết định sau khi hiểu rõ rằng đầu tư có rủi ro mất một phần vốn gốc.
Bài viết liên quan
Nhận bài viết mới qua email
Khi có bài ưu đãi mới, chúng tôi sẽ gửi email cho bạn. Bạn cũng có thể chọn chuyên mục muốn nhận.